ファイル選択ウィンドウが閉じ、動画ファイルを指定できません。

Dreamweaverで動画を挿入すると、そのムービーの形式をDreamweaverが判定してタグを挿入すると思います。正常に終了すると以下のようになります。

<video controls="controls" >
<source src="mov/test.mp4" type="video/mp4">
</video>

この時に、選択しているムービーファイルの形式がDreamweaver側で認識できないのではないでしょうか。

他のムービー形式のファイルで試してみたり、ムービーファイルをブラウザのウィンドウに直接ドラッグ&ドロップして再生が行われるかどうか確認してみてください。

また、ムービーのファイル名やそれを入れているフォルダに日本語や記号が使われていると、ファイルパスの取得に途中で失敗している可能性もあります。
もしご利用であれば、半角英数字のみ使用するようにしてみてください。